本基金全部财产通过受让河南商丘亚丰置业有限公司享有的永城市人民政府的肆亿伍仟万元应收账款，最终用于永城市演集团结社区孙庄、黄庄组棚户区改造项目建设。

第一还款来源：融资人主营业务收入；

第二还款来源：担保方履行担保责任，为本项目偿付资金；

第三还款来源：永城市人民政府履行还款责任。

1.应收账款转让

  基金管理人与河南商丘亚丰置业有限公司、永城市人民政府签署《应收账款转让及回购合同》，受让河南商丘亚丰置业有限公司依法享有的永城市人民政府的肆亿伍仟万元应收账款。

2.股权质押

  基金管理人与河南商丘亚丰置业有限公司股东签署《股权质押合同》，河南商丘亚丰置业有限公司股东将公司100%的股权质押予基金管理人。

3.连带担保

  河南商丘亚丰置业有限公司实际控制人梁亚民夫妇为本基金本息的全额兑付提供不可撤销的无限连带责任自然人担保。

4.连带担保

  永城市金财投资发展有限公司（永城市政府国有独资）为本基金本息的全额兑付提供不可撤销的无限连带责任保证担保。

5.政府支持

  永城市财政局、永城市人民政府在我国现行法律法规允许的情况下出具支持文件，将本基金债务纳入相应年度的财政预算。

6.土地抵押

  河南商丘亚丰置业有限公司向管理人承诺，在本基金资金全部募集完成后，追加提供本项目地块土地或其他等值土地抵押，抵押率不超过60%。

交易结构

融资方-河南商丘亚丰置业有限公司

   1.基本情况

   河南商丘亚丰置业有限公司成立于2015年，注册资本1亿元，是经河南省工商行政管理局，河南省住建厅依法注册批准，直接受省工商局管理的大型企业。主要从事政府安置房开发与建设、棚户区改造及政府基础设施建设、市政工程建设等。

   2.财务状况

   截至2016年，公司总资产为9.97亿元，负债合计5.08亿元，所有者权益合计4.89亿元。2016年度，公司实现营业总收入3.36亿元，净利润4451.70万元。

担保方-永城市金财投资发展公司

   1.基本情况

   永城市金财投资发展公司成立于2006年3月21日，注册资本2亿元，永城市财政局代表永城市人民政府持有公司100%股份，经营范围为工业,农业,高新技术产业,城市基础建设项目投资与经营（非金融性）。

   2.财务状况

   截至2016年，公司总资产为436.30亿元，负债合计272.74亿元，所有者权益合计157.81亿元。2016年度，公司实现营业收入28.34亿元，净利润1.98亿元。

区域介绍

   1.简介

   永城市位于河南省最东部，地处豫、鲁、苏、皖四省接合部，素有“豫东门户”之称，是河南省东引西进的桥头堡。全市总面积2020平方公里，总人口157万人，下辖29个乡镇。1996年10月撤县设市，2011年6月被省确定为10个直管试点县（市）之一，2014年初被省全面直管。2009年以来，连续7年跨入中国百强县（市）行列，2016年位居第86位。相继被评为全国科技进步先进市、全国生态宜居城市、中国幸福感城市、国家园林城、国家卫生城、全国文明城资格提名城市、全国现代农业示范区改革与建设试点县（市）、全国双拥模范城、全国义务教育发展基本均衡县、全国绿化模范县、宽带中国示范市、中华诗词之乡、中国书法之乡等荣誉称号。

   2.财政情况

   2016年，地区生产总值完成467.61亿元，增长8.8%。公共财政预算收入35.05亿元，居全省第5位，增长5.5%；支出73.95亿元，居全省第2位、直管县第1位，增长9.8%。全市经济稳中有进、进中向好，结构调整扎实推进，基础支撑更加坚实，人民生活持续改善，社会大局和谐稳定。

--