用于投资重庆市黔江城投2022年非公开发行公司债券

第一还款来源：重庆市黔江区城市建设投资(集团)有限公司（主体AA，债项AAA）经营收入；

第二还款来源：重庆鸿业实业(集团)有限公司（主体AA，债项AAA）经营收入。

AA国企担保

    重庆鸿业实业(集团)有限公司（主体AA，债项AAA）提供连带责任保证担保。

交易结构

融资方-重庆市黔江区城市建设投资(集团)有限公司（主体AA，债项AAA）

1.基本情况

    重庆市黔江区城市建设投资(集团)有限公司成立于2006年8月，注册资本27.61亿元，是由重庆市黔江区国有资产监督管理委员会、中国农发重点建设基金有限公司及国开发展基金有限公司共同出资成立，实际控制人为重庆市黔江区国资委。公司是重庆市黔江区最主要的城市建设开发主体，代建收益及工程收入、铝加工产品销售收入为主要收入来源。

    公司是AA公开发债主体，债项评级AAA，当地最大最强的平台，业务具有垄断性，影响力最大，偿债能力极强。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2021年末，公司总资产298.85亿元，公司总负债147.8亿元，净资产151.05亿元。截至2021年末，公司营业收入为18.47亿元，净利润为2.48亿元。

担保方-重庆鸿业实业(集团)有限公司（主体AA，债项AAA）

1.基本情况

    重庆鸿业实业(集团)有限公司成立于2003年7月，注册资本12.17亿元，是由重庆市黔江区国资委和中国农发重点建设基金有限公司共同出资成立，实际控制人为重庆市黔江区国资委。公司是重庆市黔江区城市基础设施重要的投资建设主体，在政府授权范围内开展对国有资产多种形式经营。目前公司已形成城市开发与经营、现代金融服务、文化旅游及商品贸易等业务板块。

    根据中证鹏元资信评估有限公司出具的信用等级公告，公司主体信用等级为AA，债项评级AAA，评级展望为稳定。政府扶持力度大，担保能力极强。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2021年末，公司总资产252.63亿元，公司总负债155.49亿元，净资产97.14亿元。截至2021年末，公司营业收入为6.83亿元，净利润为1.87亿元。

区域介绍-重庆黔江区

1.重庆市

    重庆市，中国四大直辖市之一，长江上游最大的经济中心，中西部水、陆、空型综合交通枢纽，中央战略规划：成渝双城记的核心，2021年GDP高达27894亿，排名全国前五，仅次于北上广深，一般公共财政收入2285.4亿，常住人口3200多万。

2.黔江区

    黔江是重庆市委、市政府确定的渝东南中心城市，2021年财政收入总计110.93亿，较2020年财政收入78.39亿，增长41.51%，当地经济高速发展，前景巨大。2021年全区实现地区生产总值（GDP）270.98亿元，增长7.8%。

山西xintuo是由山西省xintuo投资公司改制而成，于2002年4月1日正式获准重新登记，是经中国人民银行和山西省人民政府批准保留的山西唯一一家xintuo机构。公司注册资本金人民币10亿元，其中美元2414万元。2013年4月公司经中国银行业监督管理委员会批复，公司名称由“山西xintuo有限责任公司”变更为“山西xintuo股份有限公司”。有3家股东单位组成，分别为：山西省国信投资集团有限公司、太原市海信资产管理有限公司、山西国际电力集团有限公司。