用于受让融资方对海安市洪恩新农村建设投资有限公司8.5亿元标的债权，到期由海安经开总公司回购标的债权。

第一还款来源：海安县开发区经济技术开发总公司（AA）经营收入；

第二还款来源：海安市城建开发投资集团有限公司（AA+）经营收入；

第三还款来源：债务人海安市洪恩新农村建设投资有限公司偿还债务。

1.连带担保：海安市城建开发投资集团有限公司（AA+）提供连带责任保证担保；

2.应收债权受让：受让海安县开发区经济技术开发总公司对海安市洪恩新农村建设投资有限公司因借款形成的债权，共计人民币85000万元。

交易结构

融资方-海安县开发区经济技术开发总公司（AA）

1.基本情况

    海安县开发区经济技术开发总公司成立于1993年5月，注册资本112688万元，是由海安经济技术开发区管理委员会出资成立的国有独资企业。公司作为海安经济技术开发区主要的城市基础设施建设主体，负责海安经开区内土地开发整理、基础设施建设和安置房建设等业务。根据联合资信评估有限公司2018年7月23日出具的跟踪评级报告，海安经开总公司主体长期信用等级为AA，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2018年末，公司总资产281.47亿元，公司总负债174.07亿元，净资产107.4亿元。截至2018年末，公司营业收入为10.11亿元，利润总额1.93亿元，净利润为1.43亿元。

担保方-海安市城建开发投资集团有限公司（AA+）

1.基本情况

    海安市城建开发投资集团有限公司成立于2002年3月，注册资本180098.35万元，是由海安市政府国有资产监督管理办公室出资成立的国有独资企业。公司作为海安市主要的城市及基础设施建设经营主体之一，主要负责海安市土地开发和城市道路、桥梁、绿化造园、路灯亮化、景点维护、供排水管网等城市基础设施的投资建设、日常运营和管理等业务，同时还涉及中小企业担保业务。根据鹏元资信评估有限公司2018年7月13日出具的评级报告，海安市城建开发投资集团有限公司主体长期信用等级为AA+，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2018年末，公司总资产488.42亿元，公司总负债296.61亿元，净资产191.81亿元。截至2018年末，公司营业收入为10.51亿元，利润总额2.86亿元，净利润为2.61亿元。

债务人-海安市洪恩新农村建设投资有限公司

1.基本情况

    海安市洪恩新农村建设投资有限公司成立于2013年5月，注册资本6.5亿元，是由江苏腾海投资控股集团有限公司出资成立，实际控制人为海安经济技术开发区会计记账中心。洪恩新农村主要从事海安市内农村交通基础设施建设，对海安市内安置房建设、农业改造项目等进行投资建设，作为投资主体对项目进行投资管理。为海安市基础设施建设的发展做出了较大贡献，同时具有垄断经营优势。

2.股权结构

3.财务数据

    截至2018年9月末，公司总资产78.51亿元，公司总负债为47.64亿元，净资产为30.87亿元。截至2017年末，公司营业收入为13.17亿元，利润总额为1.34亿元，净利润为1.01亿元。

项目介绍

1.项目名称：海安县蚕桑科技园

2.项目区位：江苏省海安县城北区域的海北村、新丰村和城南区域的平桥村

3.建设内容：标准化蚕室建设及幼蚕培育（饲养基地），桑园建设（优质种桑栽培），相应配套设施（田间配套设施及园区绿化工程）。

4.项目总投资：本项目总投资97653.1万元，其中37653.1万元自筹，自有资金比例为38.56%。

5.项目建设规划：24个月，目前项目进度已超过60%，可提供项目监理报告。

6.项目经济效益：项目实施后，可将原有耕地形成连片桑园种植，核心面积可达到13600亩，以现行蚕茧收购价35元/公斤估算，蚕桑综合经济效益预计运营期第一年每亩桑园蚕茧收入可达14000元，运营期第二年每亩桑园蚕茧收入15400元，运营期第三年达到16800元。

7.项目批复情况：

区域介绍-南通海安

1.南通市

    南通，江苏省地级市，位于江苏东南部，长江三角洲北翼，简称“通”，别称静海、崇州、崇川、紫琅，古称通州。南通是上海大都市圈北翼门户城市、中国首批对外开放的14个沿海城市之一、长三角北翼经济中心 、现代化港口城市和国家历史文化名城。

    2018年南通完成地区生产总值8427亿元，按可比价计算，增长7.2%，增速分别高于全国、全省0.6和0.5个百分点，列全省第三。其中，第一产业增加值397.8亿元，同比增长2.2%；第二产业增加值3947.9亿元，同比增长6.5%；第三产业增加值4081.4亿元，同比增长8.4%。2018年南通市实现一般公共财政收入为606.20亿元。

2.海安市

    海安位于南通、盐城、泰州三市交界处，东临黄海，南望长江，靠江靠海靠上海，是苏中水陆交通要冲，气候宜人，雨水充沛，河道成网，物产丰富。全市总面积1180平方公里，总人口94万，下辖10个区镇，含1个国家级开发区，1个省级高新区，1个省级商贸物流园，1个老坝港滨海新区。2017年在全国中小城市综合实力百强榜、最具投资潜力中小城市百强榜排名中，分别列第29位、第8位，全国工业百强县排名列第30位。

    2018年海安经开区实现地区生产总值690.27亿元，一般预算收入61.7亿元，完成预算的100.8%，增长2.8%。一般预算收入加上一般债务收入、上级专款收入等，预计综合财力138.44亿元。

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