用于受让裕华集团持有的睿阳科技90%的股权收益权，裕华集团将获得的资金用于归还到期金融机构借款。

第一还款来源：江苏裕华投资开发集团有限公司（AA）经营收入；

第二还款来源：射阳城市建设发展集团有限公司（AA）经营收入。

1.连带担保

射阳城市建设发展集团有限公司（AA）提供连带责任保证担保；

2.业绩对赌

触发对赌条件后，江苏裕华投资开发集团有限公司（AA）有义务按约定价格收购项目持有的股权收益权。

交易结构

融资方-江苏裕华投资开发集团有限公司（AA）

1.基本情况

       江苏裕华投资开发集团有限公司成立于2011年5月，注册资本10亿元，是由射阳县人民政府100%出资成立的国有独资企业。裕华集团是射阳的基础设施建设主体之一，主要从事射阳范围内的城乡基础设施、农业项目、水利工程和温室工程等项目建设，近年在资产注入和财补助方面获得较大支持。

       中证鹏元资信评估股份有限公司对裕华集团主体信用评级为AA级，评级展望为稳定。

2.股权结构

3.财务数据

       截至2020年6月末，公司资产总额为115.73亿元，其中净资产为53.66亿元，负债为62.06亿元，资产负债率为53.63%，2019年实现营业收入13.53亿元，净总额2.28亿元。

担保方-射阳城市建设发展集团有限公司（AA）

1.基本情况

       射阳城市建设发展集团有限公司成立于2012年9月，注册资本22亿元，是由射阳县人民政府100%出资成立的国有独资企业。公司经营范围包括房地产开发经营城市基础设施投资、建设与维护房屋建筑工程、市政工程、水利工程、土石方工程、园林绿化景观工程施工等。

       2021年6月25日，中诚信国际信用评级有限责任公司对公司主体的信用状况进行综合分析，确定公司的主体长期信用等级为AA，评级展望维持稳定，债券的信用等级为AA。

2.股权结构

3.财务数据

       截至2020年6月末，公司总资产155.65亿元，公司总负债84.76亿元，净资产70.89亿元。2019年公司营业收入为26.14亿元，利润总额2.49亿元，净利润为2.30亿元。

标的公司-江苏射阳睿阳科技产业园有限公司

1.基本情况

       江苏射阳睿阳科技产业园有限公司成立于2013年5月，注册资本1亿元，公司由江苏省射阳经济开发区农林服务中心和江苏裕华投资开发集团有限公司共同出资成立，实际控制人为射阳县人民政府。

       公司主要从事园区建设规划管理，园区设施建设、维护，园区绿化养护；园区道路建设，市政工程、其他建筑工程施工；工业厂房、设施租赁，物业服务，为工业项目提供信息咨询服务。

2.股权结构

3.财务数据

       截止2020年9月末，公司总资产为14.74亿元，其中负债为7.51亿元，净资产为7.24亿元，资产负债率为50.91%。2019年公司营业收入为1.87亿元，净利润为0.29亿元。

区域介绍-盐城射阳

A-盐城

1. 基本情况

       盐城，江苏省地级市，长江三角洲中心区27城之一。盐城海陆空交通便捷，基本形成高速公路、铁路、航空、海运、内河航运五位一体的立体化交通运输网络。南洋国际机场、盐城港大丰港区、滨海港区、射阳港区、响水港区成为国家一类开放口岸 ，盐城市成为同时拥有空港、海港两个一类开放口岸的地级市，是国家沿海发展和长三角一体化两大战略的交汇点。

2.地区经济

       2020年，全市实现地区生产总值5953.38亿元，按可比价计算，比上年增长3.5%。其中，其中第一产业增加值661.2亿元,增长2.7%;第二产业增加2379.38亿元,增长2.8%;第三产业增加值2912.79亿元,增长4.3%。2020年全市实现财政收入1366.3亿元，一般公共预算收入400.1亿元，比上年增长4.5%，实现一般公共预算支出974.2亿元，完成预算的97.3%，比上年增长11% 。

B-射阳县

1.基本情况

       射阳县，隶属于江苏省盐城市。射阳是江苏空气质量最好的县份之一，拥有20万亩生态湿地，全县林木覆盖率达27.5%。已获得全国文明县城、国家级园林县城、国家级卫生县城、中国产业百强县、江苏省文明城市、全国首批沿海对外开放县、国家级生态示范区等称号。

2.地区经济

       2020年实现GDP600亿，一般公共预算收入30.9亿元，比上年增长8%，税收占比80.5%。一般预算收入突破30亿大关，能够满足大部分金融机构的授信要求，射阳地区内城投公司再融资能力得到极大提高。

中国金谷国际xintuo有限责任公司（以下简称“金谷xintuo”或“公司”，原名中国金谷国际xintuo投资有限责任公司）是在原全国人大副委员长、中华全国妇女联合会主席陈慕华同志倡导下，于1993年4月经中国人民银行批准成立的非银行金融机构。2007年4月中国信达资产管理公司开始对金谷xintuo进行重组。2009年9月1日，银监会正式批准公司重新登记，并给公司颁发了新的金融许可证。2009年9月15日，金谷xintuo在国家工商行政管理总局完成变更登记手续，并换领新的营业执照。

金谷xintuo目前注册资本为22亿元人民币，注册地址在北京市西城区金融大街33号通泰大厦C座10层。公司股东为中国信达资产管理股份有限公司、中国妇女活动中心和中国海外工程有限责任公司。其中中国信达资产管理股份有限公司持股92.29%，是金谷xintuo的控股股东；中国妇女活动中心持股6.25%；中国海外工程有限责任公司持股1.46%。